英国消费者信贷下降幅度超出预期

2026年1月，英国个人消费信贷的净借款上升至18.1亿英镑，较修正后的12月的16.5亿英镑有所增加，超过市场预测的17亿英镑，并与六个月的趋势一致。1月通过信用卡的净借款为9亿英镑，较12月的8亿英镑有所上升。所有消费信贷的年增长率在1月保持不变，为8.3%。在同一时期，信用卡借款的年增长率从12.4%降至12.3%，而其他形式的消费信贷的年增长率则从6.4%上升至6.5%。

2025年12月，英国个人消费信贷的净借款降至15.2亿英镑，为三个月以来最低，低于上修后的21.4亿英镑（11月）和市场预期的17亿英镑。信用卡的净借款从11月的10亿英镑降至7亿英镑。同样，通过其他形式的消费信贷（包括汽车经销商融资和个人贷款）的净借款也从上个月的12亿英镑降至8亿英镑。总消费信贷的年增长率在12月保持稳定，为8.2%。与此同时，信用卡借款的年增长率从12.1%上升至12.4%，创下自2024年1月以来的最高水平12.5%。其他形式的消费信贷的年增长率保持在6.4%，为自2024年9月以来的最高水平6.6%。

英国个人消费信贷净借款于2025年11月上升至21亿英镑，高于前一个月修正后的17亿英镑，远超市场预测的11亿英镑。这是自2023年11月以来的最高水平，因信用卡净借款于11月从10月的7亿英镑上升至10亿英镑。通过其他形式的个人消费信贷（如汽车经销商融资和个人贷款）的净借款略有增加，从10月的10亿英镑上升至11月的11亿英镑。所有个人消费信贷的年增长率于11月上升至8.1%，高于前一个月的7.5%。与此同时，信用卡借款的年增长率从10.9%上升至12.1%，为自2024年1月以来的最高水平（12.5%），其他形式的个人消费信贷的年增长率从6.0%上升至6.3%，为自2024年9月以来的最高水平（6.6%）。